NYSE: ORLA - Orla Mining Ltd.

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — معدل المفتاح
Excess Key Rate — الفائض المرغوب فيه من سعر الفائدة الرئيسي
EPS = -0.0883
CAGR EPS = 8.66%
Key Rate = 0.0433
Excess Key Rate = 2
Price = 4.5 + (4.5 * 8.66% / 100) = 4.88

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - سعر عادل
Terminal Value — التكلفة في فترة ما بعد التنبؤ
Company Value — التكلفة خلال فترة التنبؤ
Count shares - عدد الأسهم
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = 0.1803
Ebitda Yield = 0.3027
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - تكاليف خدمة الديون
Debt - واجب
Weight Debt - وزن الرسملة بالنسبة للديون
Weight Cost Debt - وزن الدين بالنسبة إلى الرسملة
Tax - ضريبة
Interest Expense = 0.0115
Debt = 0.0893
Market Cap = 1.43
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 1.43 / (1.43 + 0.0893) = 0.9412
Weight Cost Debt = 100% - 0.9412 = 0.0588
Tax = 0.21
Cost Of Equity — معدل الخصم
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — معدل عائد خالي من المخاطر
β (beta) — يحدد مقياس مخاطر السهم (الأصل) فيما يتعلق بالسوق ويظهر حساسية التغيرات في ربحية السهم فيما يتعلق بالتغيرات في ربحية السوق.
Risk Premium — علاوة المخاطر - علاوة مخاطر الاستثمار في الأسهم
Country Premium - خطر البلاد
k(f) = 2.89
β = 3.54
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.89 + 3.54 * 5.94 + 0 = 0.2391
WACC = (0.0115 / 0.0893) * (100% - 0.9412) * (1 - 0.21) + 0.2391 + 0.9412 = 10.31
Terminal Value = Discount (0.1803 * (1 + 0.3027) / (10.31 - 0.3027)) = 0.7203
Company Value = ∑ (0.1803 / (1 + 10.31) ^ 5) = 0.4067
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (0.7203 + 0.4067) / 311500000 = 3.62

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - سعر عادل
Terminal Value — التكلفة في فترة ما بعد التنبؤ
Company Value — التكلفة خلال فترة التنبؤ
Count shares - عدد الأسهم
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = 0.1077
FCF Yield = 0.265
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - تكاليف خدمة الديون
Debt - واجب
Weight Debt - وزن الرسملة بالنسبة للديون
Weight Cost Debt - وزن الدين بالنسبة إلى الرسملة
Tax - ضريبة
Interest Expense = 0.0115
Debt = 0.0893
Market Cap = 1.43
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 1.43 / (1.43 + 0.0893) = 0.9412
Weight Cost Debt = 100% - 0.9412 = 0.0588
Tax = 0.21
Cost Of Equity — معدل الخصم
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — معدل عائد خالي من المخاطر
β (beta) — يحدد مقياس مخاطر السهم (الأصل) فيما يتعلق بالسوق ويظهر حساسية التغيرات في ربحية السهم فيما يتعلق بالتغيرات في ربحية السوق.
Risk Premium — علاوة المخاطر - علاوة مخاطر الاستثمار في الأسهم
Country Premium - خطر البلاد
k(f) = 2.89
β = 3.54
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.89 + 3.54 * 5.94 + 0 = 0.2391
WACC = (0.0115 / 0.0893) * (100% - 0.9412) * (1 - 0.21) + 0.2391 + 0.9412 = 10.31
Terminal Value = Discount (0.1077 * (1 + 0.265) / (10.31 - 0.265)) = 0.5151
Company Value = ∑ (0.1077 / (1 + 10.31) ^ 5) = 0.2554
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (0.5151 + 0.2554) / 311500000 = 2.47