NSE: GODREJIND - Godrej Industries Limited

Price = EPS * (1 + CAGR EPS) / (Key Rate * Excess Key Rate)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — معدل المفتاح
Excess Key Rate — الفائض المرغوب فيه من سعر الفائدة الرئيسي
EPS = 1.78
CAGR EPS = -36.47%
Key Rate = 0.0458
Excess Key Rate = 2
Price = 1.78 * (1 + -36.47%) / (0.0458 * 2) = 12.35

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - سعر عادل
Terminal Value — التكلفة في فترة ما بعد التنبؤ
Company Value — التكلفة خلال فترة التنبؤ
Count shares - عدد الأسهم
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = 36.02
Ebitda Yield = 0.0859
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - تكاليف خدمة الديون
Debt - واجب
Weight Debt - وزن الرسملة بالنسبة للديون
Weight Cost Debt - وزن الدين بالنسبة إلى الرسملة
Tax - ضريبة
Interest Expense = 13.83
Debt = 289.96
Market Cap = 161.86
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 161.86 / (161.86 + 289.96) = 0.3582
Weight Cost Debt = 100% - 0.3582 = 0.6418
Tax = 0.21
Cost Of Equity — معدل الخصم
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — معدل عائد خالي من المخاطر
β (beta) — يحدد مقياس مخاطر السهم (الأصل) فيما يتعلق بالسوق ويظهر حساسية التغيرات في ربحية السهم فيما يتعلق بالتغيرات في ربحية السوق.
Risk Premium — علاوة المخاطر - علاوة مخاطر الاستثمار في الأسهم
Country Premium - خطر البلاد
k(f) = 2.75
β = 0.9142
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.75 + 0.9142 * 5.94 + 0 = 0.0818
WACC = (13.83 / 289.96) * (100% - 0.3582) * (1 - 0.21) + 0.0818 + 0.3582 = 3.78
Terminal Value = Discount (36.02 * (1 + 0.0859) / (3.78 - 0.0859)) = 676.43
Company Value = ∑ (36.02 / (1 + 3.78) ^ 5) = 136.93
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (676.43 + 136.93) / 336740000 = 2415.38

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - سعر عادل
Terminal Value — التكلفة في فترة ما بعد التنبؤ
Company Value — التكلفة خلال فترة التنبؤ
Count shares - عدد الأسهم
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = 11709.68
FCF Yield = -3.92
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - تكاليف خدمة الديون
Debt - واجب
Weight Debt - وزن الرسملة بالنسبة للديون
Weight Cost Debt - وزن الدين بالنسبة إلى الرسملة
Tax - ضريبة
Interest Expense = 13.83
Debt = 289.96
Market Cap = 161.86
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 161.86 / (161.86 + 289.96) = 0.3582
Weight Cost Debt = 100% - 0.3582 = 0.6418
Tax = 0.21
Cost Of Equity — معدل الخصم
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — معدل عائد خالي من المخاطر
β (beta) — يحدد مقياس مخاطر السهم (الأصل) فيما يتعلق بالسوق ويظهر حساسية التغيرات في ربحية السهم فيما يتعلق بالتغيرات في ربحية السوق.
Risk Premium — علاوة المخاطر - علاوة مخاطر الاستثمار في الأسهم
Country Premium - خطر البلاد
k(f) = 2.75
β = 0.9142
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.75 + 0.9142 * 5.94 + 0 = 0.0818
WACC = (13.83 / 289.96) * (100% - 0.3582) * (1 - 0.21) + 0.0818 + 0.3582 = 3.78
Terminal Value = Discount (11709.68 * (1 + -3.92) / (3.78 - -3.92)) = -7177.03
Company Value = ∑ (11709.68 / (1 + 3.78) ^ 5) = 7217.48
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-7177.03 + 7217.48) / 336740000 = 120.14