BSE: GTLINFRA - GTL Infrastructure Limited

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — معدل المفتاح
Excess Key Rate — الفائض المرغوب فيه من سعر الفائدة الرئيسي
EPS = -0.532
CAGR EPS = 8.66%
Key Rate = 0.0433
Excess Key Rate = 2
Price = 1.71 + (1.71 * 8.66% / 100) = 1.85

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - سعر عادل
Terminal Value — التكلفة في فترة ما بعد التنبؤ
Company Value — التكلفة خلال فترة التنبؤ
Count shares - عدد الأسهم
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = -6.67
Ebitda Yield = 0.0464
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - تكاليف خدمة الديون
Debt - واجب
Weight Debt - وزن الرسملة بالنسبة للديون
Weight Cost Debt - وزن الدين بالنسبة إلى الرسملة
Tax - ضريبة
Interest Expense = 8.05
Debt = 14.94
Market Cap = 10.14
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 10.14 / (10.14 + 14.94) = 0.4043
Weight Cost Debt = 100% - 0.4043 = 0.5957
Tax = 0.21
Cost Of Equity — معدل الخصم
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — معدل عائد خالي من المخاطر
β (beta) — يحدد مقياس مخاطر السهم (الأصل) فيما يتعلق بالسوق ويظهر حساسية التغيرات في ربحية السهم فيما يتعلق بالتغيرات في ربحية السوق.
Risk Premium — علاوة المخاطر - علاوة مخاطر الاستثمار في الأسهم
Country Premium - خطر البلاد
k(f) = 2.89
β = 2.61
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.89 + 2.61 * 5.94 + 0 = 0.1839
WACC = (8.05 / 14.94) * (100% - 0.4043) * (1 - 0.21) + 0.1839 + 0.4043 = 42.47
Terminal Value = Discount (-6.67 * (1 + 0.0464) / (42.47 - 0.0464)) = -3.14
Company Value = ∑ (-6.67 / (1 + 42.47) ^ 5) = -11.56
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-3.14 + -11.56) / 12671100000 = -1.16

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - سعر عادل
Terminal Value — التكلفة في فترة ما بعد التنبؤ
Company Value — التكلفة خلال فترة التنبؤ
Count shares - عدد الأسهم
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = 0.8132
FCF Yield = -0.1272
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - تكاليف خدمة الديون
Debt - واجب
Weight Debt - وزن الرسملة بالنسبة للديون
Weight Cost Debt - وزن الدين بالنسبة إلى الرسملة
Tax - ضريبة
Interest Expense = 8.05
Debt = 14.94
Market Cap = 10.14
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 10.14 / (10.14 + 14.94) = 0.4043
Weight Cost Debt = 100% - 0.4043 = 0.5957
Tax = 0.21
Cost Of Equity — معدل الخصم
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — معدل عائد خالي من المخاطر
β (beta) — يحدد مقياس مخاطر السهم (الأصل) فيما يتعلق بالسوق ويظهر حساسية التغيرات في ربحية السهم فيما يتعلق بالتغيرات في ربحية السوق.
Risk Premium — علاوة المخاطر - علاوة مخاطر الاستثمار في الأسهم
Country Premium - خطر البلاد
k(f) = 2.89
β = 2.61
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.89 + 2.61 * 5.94 + 0 = 0.1839
WACC = (8.05 / 14.94) * (100% - 0.4043) * (1 - 0.21) + 0.1839 + 0.4043 = 42.47
Terminal Value = Discount (0.8132 * (1 + -0.1272) / (42.47 - -0.1272)) = 0.2191
Company Value = ∑ (0.8132 / (1 + 42.47) ^ 5) = 2.32
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (0.2191 + 2.32) / 12671100000 = 0.2004